Gleiss Lutz hat die Northern Data AG beim Abschluss eines Investment
Agreements über den Erwerb der irischen Damoon Designated Activity
Company (Damoon) sowie der geplanten Ausgabe neuer Aktien und einer
Pflichtwandelanleihe beraten.

Als Gegenleistung für den Erwerb einer Beteiligung in Höhe von ca. 70 %
an Damoon hat der Vorstand von Northern Data mit Zustimmung des
Aufsichtsrats beschlossen, 10.478.826 neue Aktien aus dem bestehenden
genehmigten Kapital im Rahmen einer Sachkapitalerhöhung sowie eine
Pflichtwandelanleihe im Nennbetrag von rund EUR 87 Millionen, die in bis
zu 4.763.051 Aktien aus dem bestehenden bedingten Kapital wandelbar sein
wird, auszugeben. Das gesetzliche Bezugsrecht der Aktionäre ist insoweit
jeweils ausgeschlossen.

Zudem hat Northern Data eine Option, nach Vollzug dieser
Kapitalmaßnahmen die weiteren Anteile an Damoon gegen Barzahlung oder
Ausgabe weiterer neuer Aktien zu erwerben. Damoon verfügt über die
nötigen Mittel und Möglichkeiten, GPU-Hardware zu erwerben, die für die
Weiterentwicklung des Geschäfts von Northern Data, insbesondere für den
sich im Aufbau befindenden Bereich „Cloud Solutions“, essentiell ist.
Das Gesamtvolumen der Transaktion beträgt EUR 400 Millionen.

Die Northern Data AG ist ein globales B2B-Technologieunternehmen mit
Sitz in Frankfurt am Main und weltweit verteilten Datacentern, das sich
auf High-Performance Computing (HPC) Infrastruktur, ASIC-basierte
Lösungen und GPU-basierte Cloud-Technologie spezialisiert hat.

Gleiss Lutz berät Northern Data regelmäßig, zuletzt im Frühjahr 2023
bei zwei Kapitalerhöhungen gegen Bareinlagen sowie einer
außerordentlichen Hauptversammlung.

In diesem Fall hat Gleiss Lutz die Northern Data AG zusammen mit einem
Team von Ashurst unter Federführung von Partner Prof. Dr. Florian
Drinhausen beraten. Inhouse beraten Group Chief Legal and Compliance
Officer Jim Black und Deputy General Counsel Europe Dr. Martin
Rinscheid.

Folgendes Gleiss Lutz-Team hat die Northern Data AG beraten: Dr.
Stephan Aubel (Federführung, Partner), Alexander Gebhardt (Counsel,
beide Gesellschafts- und Kapitalmarktrecht, Frankfurt), Dr. Walter
Andert (Gesellschafts-und Kapitalmarktrecht, Berlin), Dr. Christina Aye
(Counsel), Anne Görg (beide Gesellschaftsrecht, beide Frankfurt).